美国对加密货币征税，其税收框架正市场发展和立法推进而处于动态调整中。美国国税局已将加密货币等数字资产明确视为财产进行管理，而非货币。这意味着，任何涉及加密货币的出售、兑换或用于支付商品和服务的行为，都可能被视作应税事件，需要计算资本利得税。这一征税原则构成了美国当前处理加密货币税务的基本逻辑，将数字资产交易纳入现有的税收监管体系之中。
美国采用了与持有时间挂钩的差异化税率。如果持有加密货币的时间短于一年，其出售或交换所产生的收益将被视为短期资本利得，需并入个人年度总收入，按普通所得税率进行申报，最高边际税率可达37%。而如果持有时间超过一年，则适用较为优惠的长期资本利得税，税率通常为0%、15%或20%，具体取决于个人的年度收入水平。除了直接的买卖，通过挖矿、质押奖励或空投等方式获得的加密货币，也会被视为应税收入，需要在获得时按其市场公允价值进行申报。
面对加密货币这种全新资产类别的复杂性，纳税人的合规申报过程曾一度面临挑战。这些挑战主要源于对每一笔交易进行精确的成本基础追踪和收益计算。美国税务当局也注意到了这一点，并出台了一些过渡性措施来缓解压力。在2025年度，美国国税局发布了一项临时救济措施，允许在中心化交易所进行交易的纳税人，暂时无需强制采用税法规定的先进先出会计方法，可以继续使用自己的记录或税务软件来核算成本，这为普通投资者提供了适应期。
为了建立一个更为清晰和友好的长期税收环境，美国国会内部正在积极酝酿和讨论相关的税收改革方案。由两党议员共同起草的加密货币税收框架草案显示，立法者正试图从几个关键领域进行突破。草案内容包括考虑为部分受监管的稳定币交易提供免税的安全港，特别是那些价值长期稳定在0.99至1.01美元之间的与美元挂钩的稳定币。草案也提议对通过质押奖励等区块链验证活动获得的数字资产，推迟对其初次取得时的征税，改为在最终出售时一次性征税，以避免重复征税。关于设置小额交易免税门槛的讨论也一直存在，减轻日常支付的税收负担。
这些立法动态与美国推动加密货币市场整体监管的宏观背景密不可分。GENIUS法案等一系列为稳定币和整个加密市场建立明确监管规则的法案获得进展或通过，与之配套的税收政策细化也显得愈发重要。一个清晰、稳定且具有可操作性的税收制度，对于吸引机构投资者、促进市场健康发展至关重要。税收框架的完善，被视为将加密货币行业纳入主流金融体系监管的关键步骤之一。
